Tâm lý đóng một vai trò quan trọng trong việc xác định hành động giá, vì các nhà phân tích không thể định giá Bitcoin như họ có thể làm đối với đối với cổ phiếu. Do đó, một cách chắc chắn để cải thiện phân tích thị trường của bạn là quan sát cả thị trường giao ngay và thị trường tương lai.
Sự trỗi dậy của các dẫn xuất tiền điện tử
Tính thanh khoản của Bitcoin chủ yếu đến từ thị trường giao ngay. Điều này có nghĩa là hầu hết các hoạt động liên quan đến tiền điện tử đều được giao dịch trên các sàn giao dịch như Binance và các bàn OTC như Cumberland.
Tuy nhiên, các dẫn xuất tiền điện tử đã là một trong những câu chuyện tăng trưởng hàng đầu trong hai năm qua. Chỉ trong một năm, các công cụ phái sinh BTC và ETH đã chứng kiến sự gia tăng đáng kể về thanh khoản và khối lượng giao dịch.
Một ví dụ điển hình là BitMEX, từng được coi là nhà vô địch, nhưng dần dần mất thị phần vào tay các đối thủ cạnh tranh với giới hạn phái sinh.
Quá trình tăng trưởng này là do sự xuất hiện của các quỹ đầu cơ lớn và các nhà giao dịch trên thị trường tiền điện tử. Các công cụ phái sinh cung cấp cho các nhà giao dịch một cách hiệu quả để tăng hoặc hạn chế mức độ tiếp xúc của họ với một tài sản. Do đó, phái sinh là phương tiện được các nhà giao dịch lựa chọn.
Các hợp đồng quyền chọn bitcoin đang phát triển mạnh mẽ vào năm 2020. Tuy nhiên, thị trường quyền chọn nhỏ hơn nhiều so với thị trường kỳ hạn.
Do đó, trọng tâm của phân tích chứng khoán phái sinh là thị trường kỳ hạn. Điều này rất quan trọng vì các nhà đầu tư nhỏ lẻ có xu hướng tránh giao dịch các công cụ phái sinh vì tâm lý. Trong năm qua, thanh khoản từ thị trường phái sinh đã có tác động đáng kể đến giá BTC và ETH.
Sử dụng dữ liệu để đánh giá tâm lý của nhà đầu tư trên thị trường tiền mặt và thị trường tương lai là những phân tích bổ sung.
Xem thêm bài viết khác tại: https://coin6s.com/valkyrie-thanh-ly-etf-bitcoin/
Dự đoán xu hướng Bitcoin với các chỉ báo giao ngay
Nhìn lại, khối lượng tuyệt đối của BTC đổ vào các sàn giao dịch vào tháng 12 năm 2017 và tháng 1 năm 2018 là đáng kinh ngạc. Vào tháng 1 năm 2018, hơn 250.000 BTC đã được chuyển chỉ trong một ngày. Đây là một dấu hiệu rất giảm giá vì chúng tôi có một khoản tiền gửi trung bình hàng ngày khoảng 50.000 BTC.
Nhiều người đã bỏ lỡ thời điểm này do sự hưng phấn của thị trường tăng giá vào thời điểm đó và thiếu dữ liệu có thể truy cập.
Về tông thể sự gia tăng số lượng tiền gửi BTC trên các sàn giao dịch là một dấu hiệu giảm giá vì nó cho thấy sự sẵn sàng bán của các nhà đầu tư. Ngược lại, cố gắng mua một lệnh bán trên một sàn giao dịch sẽ làm tăng số lần rút tiền (sự chấp nhận của người mua).
Tuy nhiên, lượng BTC bị rút thấp cho thấy người mua không thể hấp thụ toàn bộ nguồn cung từ người bán.
Khi phân tích tâm lý, điều quan trọng cần lưu ý là tiền gửi có xu hướng được ưu tiên hơn so với rút tiền. Nói cách khác, nếu tiền gửi cao hơn mức trung bình trong một ngày nhất định, thì đây là một tín hiệu giảm giá, ngay cả khi số tiền rút cũng đang tăng lên.
Tua nhanh đến tháng 1 năm 2019 và BTC cuối cùng đã chạm đáy sau khi kết thúc năm 2018 đầy đau khổ. Tuy nhiên, BTC đã bắt đầu rút khỏi các sàn giao dịch sau hơn một năm khi giá bắt đầu tăng trở lại.
Vào tháng 5 năm 2019, BTC đã quay trở lại thị trường chứng khoán. Điều này có nghĩa là các nhà đầu tư đã mua sự sụt giảm vào đầu năm nay đã có lãi.
Thật không may, giá của BTC đã đạt đỉnh sau hơn một tháng, nhưng số lượng coin được nắm giữ trên các sàn giao dịch vẫn tiếp tục tăng lên. Xu hướng sau đó chuyển sang giảm và đỉnh tháng 6 năm 2019 đánh dấu sự khởi đầu của xu hướng giảm kéo dài 6 tháng.
Tất cả những điều này là hiển nhiên đối với bất kỳ ai nhìn vào dữ liệu thị trường giao ngay.
Thị trường kỳ hạn đang bắt đầu tạo ra tác động
Các công cụ phái sinh ảnh hưởng đến việc định giá các thị trường truyền thống như cổ phiếu, vàng và trái phiếu vì chúng có xu hướng thanh khoản hơn so với thị trường tiền mặt tương ứng.
Tuy nhiên, BTC và ETH là hai loại tiền điện tử duy nhất mà các công cụ phái sinh có tác động đáng kể vì chỉ có hợp đồng tương lai / quyền chọn là có tính thanh khoản.
Từ tháng 6 năm 2019 đến tháng 12 năm 2019, BTC đã thực hiện một loạt các mức cao và thấp mới, xác nhận rằng người bán thống trị thị trường.
Tất cả những điều đó đã thay đổi vào tháng 2 năm 2020 khi BTC tăng lên 10.500 đô la. Thị trường giao ngay chịu áp lực bán liên tục trong đợt tăng này.
Trong khi đó, thị trường kỳ hạn đang trong tâm trạng lạc quan. Từ mức thấp nhất của tháng 12 đến mức cao nhất của tháng 2, BTC đã tăng khoảng 65% trong khi lãi suất mở hợp đồng tương lai tăng 210%. Đây là sự gia tăng đáng kể đầu tiên trong tâm lý phái sinh cải thiện thị trường
Ngay cả đợt lao dốc gần đây của BTC có vẻ như là do phái sinh thúc đẩy, nhưng còn quá sớm để xác nhận. BTC đã giảm khoảng 12% kể từ khi giảm từ 10.000 đô la hai tuần trước. Tuy nhiên, tiền gửi BTC và số dư trao đổi tiếp tục giảm.
Đồng thời, lãi suất mở của BitMEX được tính bằng BTC đã tăng lên, cho thấy nhiều hợp đồng đang được mở hơn vì BitMEX chỉ chấp nhận tiền gửi bằng BTC.
Sử dụng thông tin có lợi cho bạn
Những người chỉ nhìn vào thị trường tương lai Bitcoin sẽ bỏ lỡ hầu hết các dấu hiệu của sự đảo ngược xu hướng ngắn hạn trong Bitcoin. Nhưng khi nhìn vào thị trường giao ngay, chúng ta thấy những dấu hiệu tăng giá, nhưng những dấu hiệu khác lại bị bỏ qua.
Trong khi thị trường giao ngay trông giống như kịch bản được ưa thích, việc theo dõi cả hai thị trường cung cấp độ chính xác cao hơn cho các nhà đầu tư.
Không nên bỏ qua các công cụ phái sinh như một cách để giao dịch BTC. Những công cụ này rất cần thiết cho việc khám phá giá và khi thị trường quyền chọn và hợp đồng tương lai BTC phát triển, hiện tượng này sẽ tiếp tục phát triển.
Tuyên bố từ chối trách nhiệm: Đây là thông tin kiểu blog cá nhân, không phải thông tin chung chung hay lời khuyên đầu tư. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về các quyết định đầu tư của bạn.
Xem thêm các bài viết cùng chuyên mục tại: https://coin6s.com/bat-dau-voi-crypto/
