Equilibria Finance là một nền tảng boost yield được thiết kế để cung cấp thanh khoản cho Pendle Finance trong cuộc chiến Pendle War. Đây là một trong những giao thức tham gia tranh giành thanh khoản từ Pendle Finance, tương tự như cuộc chiến Curve Wars diễn ra vào đầu năm ngoái. Cụ thể, Equilibria Finance là gì? Cùng tìm hiểu ngay.

Equilibria Finance là gì?

Equilibria Finance là một dự án Yield Farming thuộc hệ sinh thái Arbitrum, được thiết kế để tối ưu hóa phần thưởng cho các nhà cung cấp thanh khoản của Pendle Finance. Nền tảng này cung cấp một giao diện dễ sử dụng cho người nắm giữ token PENDLE và nhà cung cấp thanh khoản, nhằm tối đa hóa lợi nhuận của họ.

Equilibria Finance: Nền tảng Boost Yield đầu tiên cho Pendle Finance

Mô hình veToken/Yield Booster

Như Curve/Convex và Balancer/Aura, Equilibria và Pendle sử dụng mô hình veToken/Yield Booster để tạo ra một liên kết lâu dài giữa người dùng và giao thức, nhằm tối đa hóa lợi nhuận và phần thưởng, đồng thời thúc đẩy sự phát triển của dự án.

Multichain Governance

Pendle hiện đang chạy trên Ethereum và Arbitrum, tuy nhiên token quản trị chỉ tồn tại trên blockchain Ethereum. Điều này gây ra một số khó khăn và tốn phí gas cho người dùng khi tham gia bỏ phiếu. Để giải quyết vấn đề này, Equilibria Finance đã triển khai mô hình Multichain Governance, cho phép người dùng tham gia bỏ phiếu trên nhiều blockchain khác nhau.

Cơ chế giảm phát

Equilibria Finance áp dụng hai cơ chế đốt token nhằm giảm phát nguồn cung EQB trong tương lai. Các cơ chế này bao gồm:

Buyback and burn: Một phần phí thu được từ giao thức sẽ được sử dụng để mua lại token EQB và đốt chúng.
Đốt trong quá trình chuyển đổi: xEQB là token ký quỹ của EQB, trong quá trình chuyển đổi từ EQB thành xEQB, một phần EQB sẽ bị đốt. Ví dụ: Nếu sau 2 tuần có 100 xEQB được đổi, người dùng sẽ chỉ nhận được 50 EQB, phần còn lại sẽ bị đốt cháy.

Mô hình hoạt động của Equilibria Finance

Boost PENDLE LP Yield

Các nhà cung cấp thanh khoản cho Pendle thông qua Equilibria có thể nhận được phần thưởng bổ sung bằng cả PENDLE và EQB, ngay cả khi họ không sở hữu bất kỳ PENDLE nào. Mặt khác, những người nắm giữ PENDLE có thể chuyển đổi token của họ thành ePENDLE và stake nhằm kiếm được phần thưởng bằng cả PENDLE và EQB. Người dùng có thể hoán đổi ePENDLE trở lại PENDLE một cách linh hoạt và tiện lợi. Tất cả điều này nhằm mục đích tối ưu hóa phần thưởng cho tất cả những người tham gia.

Vote and Bribes

Equilibria Finance cho phép người dùng tham gia vào Việc Bỏ phiếu trên Gauge để nhận được phần thưởng từ Pendle Finance và cũng có thể nhận phần thưởng Hối lộ bằng cách nắm giữ vlEQB, một token có thể sở hữu bằng cách khóa EQB hoặc xEQB trong khoảng thời gian từ 1 đến 52 tuần. Thời gian khóa EQB/xEQB càng lâu, bạn sẽ nhận được càng nhiều vlEQB, từ đó quyền biểu quyết của bạn cũng tăng lên.

Cố vấn và Đối tác Cố vấn

Equilibria Finance đang nhận sự hỗ trợ từ Ouroboros Capital, một quỹ tư nhân đầu tư tiền điện tử và cũng là cố vấn cho dự án Radiant Capital. Đối tác: Equilibria Finance hiện đang hợp tác với Pendle Finance, Frax Finance, GMX, Camelot và Aura Finance.

Tỷ lệ phân phối và lịch phát hành token

Token EQB được phân phối và phát hành như sau:

Phần thưởng cho Nhà cung cấp thanh khoản Pendle (Pendle LP Incentives) – 45%: Được phân phối dựa trên tỷ lệ số lượng token PENDLE nhận được.
Đội ngũ phát triển và cố vấn – 16,5%: Tuân theo Mô hình dựa trên hiệu suất, bị khóa trong 3 tháng và sau đó sẽ được phân phối theo tỷ lệ phần trăm Tổng giá trị đã khóa (TVL)/PENDLE trên Equilibria đến Pendle. Điều này có nghĩa là đội ngũ phát triển và cố vấn sẽ nhận được càng nhiều EQB nếu TVL càng cao, tối đa là 16,5% tổng nguồn cung.
Quỹ Equilibria – 14,5%: Được mở khóa 30% ngay khi Token Generation Event (TGE) diễn ra và 70% còn lại sẽ được mở khóa tuyến tính trong vòng 2 năm.
Khai thác thanh khoản (Liquidity Mining) – 10%: Được phát hành hàng tuần dưới dạng phần thưởng cho người dùng với tỷ lệ giảm phát là 1,1%. Điều này có nghĩa là lượng token phát hành hàng tuần sẽ giảm 1,1% so với tuần trước.
IDO – 7,5%: 50% được mở khóa ngay khi TGE diễn ra, sau đó tuyến tính mở khóa trong vòng 6 tháng. Nhà đầu tư – 2,5%: Bị khóa trong 3 tháng đầu và sau đó tuyến tính mở khóa trong 21 tháng. Khuyến khích khởi động (Bootstrapping Incentives) – 2% Phát hành token miễn phí (Airdrop) – 2%.

Tokenomics

Token use case

Token sử dụng EQB là token quản trị của Equilibria Finance. Người nắm giữ EQB nhận được những quyền lợi sau:

Tham gia quản trị giao thức.
Nhận phần thưởng hối lộ khi tham gia bỏ phiếu.
Chia sẻ phí từ giao thức.

Bên cạnh đó, Equilibria Finance cũng có một loại token giao dịch ký quỹ gọi là xEQB, có thể chuyển đổi từ EQB với tỷ lệ tăng dần theo thời gian. Ví dụ, nếu người dùng chuyển đổi 1 xEQB sau 2 tuần, họ chỉ nhận được 0,5 EQB, trong khi chuyển đổi sau 24 tuần sẽ nhận được 1 EQB. Người nắm giữ xEQB sẽ nhận được các lợi ích như:

Nhận được nhiều phí chia sẻ hơn từ nhiều nguồn khác nhau.
Nhận được nhiều phần thưởng phát hành hơn. Bằng cách nắm giữ nhiều xEQB, người dùng cũng nhận được nhiều phần thưởng và phí từ giao thức.

Tóm lại, đây là thông tin về Equilibria Finance, một trong những giao thức tham gia trong Pendle War. Hy vọng những thông tin được cung cấp sẽ hữu ích cho quá trình nghiên cứu và đầu tư của bạn. Chúc bạn may mắn!

Coin6s tổng hợp